Todos venden, todos compran, nadie se queda quieto

La visión global

Esta semana, la industria de la recarga demostró que la ola de consolidación que trazamos a principios de año ya no es una previsión: es una liquidación. Solo en Europa, cuatro grandes operaciones reordenaron la propiedad de miles de puntos de recarga: Cubos absorbió el negocio B2B alemán de TotalEnergies, Vattenfall traspasó su recarga de flotas a The Mobility House, InstaVolt cedió Iberia a Powerdot, y las noruegas Statkraft y Eviny acordaron fusionar sus redes en una sola entidad. El patrón es inconfundible: las grandes energéticas y los generalistas se retiran, mientras operadores especializados, con estrategias geográficas o de segmento bien definidas, consolidan posiciones a toda velocidad.

Mientras tanto, Asia ha ido construyendo discretamente una ambición de recarga que rivaliza con cualquier anuncio europeo de este año. Grab comprometió 6,000 puertos en Vietnam, Malasia fijó un objetivo de 30,000 cargadores para 2030 y Corea del Sur empezó a desarrollar un estándar nacional de Plug and Charge: el tipo de infraestructura de interoperabilidad que Europa aún debate en comités. En Australia, una sola caída de Telstra dejó cargadores sin conexión en todo el país, un recordatorio contundente de que la resiliencia de la conectividad importa tanto como la capacidad en kilovatios.

¿La ironía más afilada de la semana? Las empresas que construyen redes de recarga y las que las venden nunca se habían parecido menos, ni se habían movido tan rápido en direcciones opuestas.

Europa

Esta fue la semana en que la consolidación de la recarga europea pasó de ser tema de análisis a parecerse a una sala de operaciones. Cubos adquirió todo el negocio alemán de recarga B2B de TotalEnergies —unos 6,000 puntos de recarga—, elevando su total por encima de 15,000 repartidos entre más de 1,000 clientes empresariales. Son tres adquisiciones en siete meses (Swarco en diciembre, ChargeOne en abril y ahora TotalEnergies), y se informa de que TotalEnergies también está buscando comprador para su red pública alemana. Cuando una de las grandes petroleras europeas no logra salir de la recarga lo bastante rápido, el centro de gravedad del sector ya se ha desplazado.

Vattenfall siguió el mismo guion, desinvirtiendo sus operaciones de recarga B2B para flotas en Alemania, Suecia y los Países Bajos en favor de The Mobility House Solutions, filial de Edenred. Vattenfall volverá a centrarse en la recarga pública, tras haber adquirido recientemente el negocio sueco de recarga rápida de Nima Energy. El mensaje: incluso las utilities están acotando sus apuestas en vez de intentar hacerlo todo.

InstaVolt vendió sus operaciones españolas y portuguesas a Powerdot, retirándose del mercado ibérico al que entró hace apenas tres años. Respaldada por nuevo capital de EQT —£250 million en refinanciación de deuda más £40 million en capital—, InstaVolt redobla su apuesta por Reino Unido e Irlanda, con nuevos superhubs y equipos BYD de 240 kW. Como señalamos cuando trazamos el juego de la consolidación, el enfoque geográfico se está convirtiendo en una estrategia de supervivencia, no en una limitación.

En Noruega, Statkraft y Eviny están fusionando sus negocios de recarga de VE en una sola compañía, que combinará Eviny Hurtiglading con la red Mer de Statkraft. Cuatro operaciones, una semana, una conclusión: se acabó la era en la que todo el mundo tenía una división de recarga.

Norteamérica

Ionna, la joint venture de recarga respaldada por fabricantes de automóviles, reveló que ya opera 120 ubicaciones «Rechargery» en 31 estados, con otras 60 en construcción, y apunta a 30,000 plazas de alta velocidad para 2030. Con 400 kW por cargador y 39 centavos por kWh —muy por debajo de la mayoría de sus competidores—, la JV está utilizando capital de los fabricantes para competir en el mercado tanto por potencia como por precio. La cuestión abierta es si esos precios sobreviven al contacto con una cuenta de resultados.

Walmart está extendiendo su red propia de recarga de VE a 29 estados, frente a los 19 de enero, con 612 estaciones ya operativas y un descuento del 10% para los miembros de Walmart Plus. A $0.46 por kWh antes del descuento, no es el electrón más barato de Estados Unidos, pero está conectado a la red comercial más visitada del país. La recarga vinculada al retail sigue pareciendo la jugada de ventaja por ubicación que no dejamos de observar en los datos.

Del lado de la red, unos 230 autobuses escolares eléctricos devolvieron energía a la red durante olas de calor récord en Estados Unidos mediante programas V2G. Solo la flota de 74 autobuses de Oakland devuelve cerca de 2.1 GWh al año. El autobús escolar —el vehículo más aburrido de Estados Unidos— se está convirtiendo silenciosamente en un activo para la red.

China

Chongqing publicó un plan de acción para 2026-2028 que aspira a superar las 750,000 instalaciones de recarga —incluidas 2,500 estaciones ultrarrápidas— para atender a más de 2 million de VE. Como informamos la semana pasada, el objetivo nacional de China es alcanzar 40 million de puntos de recarga en 2030; ahora las ciudades compiten por adjudicarse su parte de esa cifra.

CATL lanzó la batería Tectrans II para vehículos comerciales ligeros, capaz de cargarse al 80% en menos de siete minutos y con una garantía de one-million-kilometre. Como continuación de la joint venture Swaptopus que cubrimos el mes pasado, CATL también anunció planes para 4,000 estaciones de intercambio Choco en 190 ciudades chinas este año. La empresa está construyendo infraestructura de recarga en todas las direcciones a la vez: ultrarrápida fija, intercambio de baterías, turismos, vehículos comerciales.

En Sichuan, los camiones pesados de nueva energía alcanzaron el 27.5% de las matriculaciones de vehículos de transporte de mercancías nuevos durante los primeros cinco meses de 2026, respaldados por más de un millón de puntos de recarga ya instalados en la provincia. Alemania aún está adjudicando sus primeros contratos de recarga de camiones a escala de megavatios; las provincias chinas ya viven en ese futuro.

India

El gobierno de Delhi anunció formalmente un objetivo de 32,000 estaciones de recarga de VE para 2030 en el marco de su nueva EV Policy 2026, más de tres veces y media las 9,000 actuales. Cuando cubrimos el compromiso previo de Delhi de 30,000 estaciones la semana pasada, los detalles eran escasos; ahora los conocemos: ubicaciones prioritarias en aparcamientos de Metro, centros comerciales y estaciones ferroviarias, conversión prevista de los cargadores lentos existentes a recarga rápida e impulso a las estaciones alimentadas con energía solar.

Por separado, la empresa eléctrica estatal de Kerala propuso 315 cargadores de alta velocidad en 277 ubicaciones, con el 95% en terrenos privados mediante alianzas con operadores: un cambio significativo respecto a su primera fase, que dependía de terrenos públicos. El modelo importa: si los estados indios consiguen desplegar a escala en suelo privado, el cuello de botella de la infraestructura se relaja considerablemente.

Resto de Asia

Corea del Sur protagonizó el movimiento más interesante de la semana desde el punto de vista estructural. Hyundai firmó un MOU con el gobierno coreano para crear un sistema nacional de certificación Plug and Charge y después ceder gratuitamente al Estado la tecnología y la autoridad. Que un gran fabricante construya infraestructura de interoperabilidad y la regale es lo bastante infrecuente como para destacarlo, y podría dar a Corea una capa de autenticación unificada de la que Europa todavía carece.

Grab está invirtiendo en más de 6,000 puertos de recarga de VE en Vietnam hasta principios de 2028, empezando con el operador Eboost e integrando la recarga en su aplicación para conductores. Casi la mitad de los puertos están previstos para Hanói. Es el canal de ride-hailing a infraestructura que necesita el Sudeste Asiático: los conductores que cargan a diario son la base de utilización con la que sueñan la mayoría de los CPO.

Malasia fijó un objetivo nacional de 30,000 estaciones de recarga de VE para 2030, y la utility Tenaga Nasional construirá subestaciones específicas para cargadores rápidos de CC. Sumados al objetivo de 32,000 de Delhi y a los 40 million de China, los gobiernos asiáticos ya están comprometiéndose con cifras de recarga y fechas concretas; y China juega en una liga propia.

Oceanía

Una caída de la red de Telstra dejó cargadores de VE sin conexión en toda Australia, afectando a Chargefox (unos 2,200 conectores), NRMA y varias redes más. Tesla salió mejor parada —menos del 15% de los emplazamientos Supercharger afectados— gracias a las conexiones cableadas y al respaldo de Starlink. La Australian Electric Vehicle Association exige ahora sistemas de respaldo obligatorios, pagos contactless y cargadores que pasen automáticamente a la recarga gratuita cuando falle la conectividad.

La caída, causada por un fallo de sincronización horaria entre nodos de red, también interrumpió los pagos EFTPOS y los servicios ferroviarios regionales. Es una ilustración nítida de lo que ocurre cuando la infraestructura de recarga trata la conectividad como un hecho garantizado en lugar de como un riesgo. Como subraya nuestro marco de puntuación de ejecución, la disponibilidad y la resiliencia no son extras deseables: son la diferencia entre una red que funciona y otra que no.

En noticias más alentadoras, el CEO de Ampol, Matt Halliday, reconoció que el refino y la venta minorista de gasolina son cada vez menos rentables mientras los VE australianos alcanzaban una cuota de mercado récord del 23.3% en junio. Sus más de 350 plazas de recarga pueden ser rentables, afirmó, aunque los márgenes son más estrechos que los de la gasolina. Cuando la mayor compañía de combustibles del país empieza a hablar de abandonar progresivamente la gasolina, la dirección del viaje está clara; solo queda por definir el calendario.

África

CHARGE está construyendo estaciones de recarga para VE off-grid a lo largo de los principales corredores de transporte de Sudáfrica, utilizando generación solar y almacenamiento en baterías para operar con total independencia de la tensionada red de Eskom. En su primer mes en la autopista N3, la infraestructura suministró 7,470 kWh — todos off-grid. En un país donde la red es el cuello de botella, sortearla puede ser la única estrategia viable.

Adnoc, que adquiere el negocio downstream de Shell en Sudáfrica, reconoció que la recarga de VE en las estaciones Shell Ultra City es un objetivo a largo plazo, pero afirmó que el mercado todavía no es comercialmente viable. Mientras tanto, en África Oriental, EVPLUGIN inauguró sus primeras estaciones de recarga para VE en Kigali, Ruanda, con planes de expandirse a todos los distritos — respaldada por incentivos gubernamentales, entre ellos la exención de aranceles de importación y la reducción de los costes de electricidad. Dos países, dos realidades de recarga, un continente.

Corregido el 6 de octubre de 2026: los cuatro acuerdos de la semana movilizaron miles, no decenas de miles, de puntos de recarga, y eliminamos una comparación de orden de magnitud sin respaldo entre los objetivos asiáticos y europeos.