建起来了。现在，想想怎么收费。

全球视角

本周，充电行业证明了自己能以超乎所有人预期的速度建设基础设施——紧接着，便开始思考该如何从中赚钱。Transport & Environment确认，除Malta外，所有欧盟国家如今均已达到AFIR基于车队规模设定的充电目标，公共充电总容量超出最低要求180%。India公共充电站突破52,000座。Tesla启用首座1.2 MW Megacharger。BC Hydro承诺投入C$700 million。Pilot Flying J站点达到300个。事实证明，硬件从来都不是难点。

真正的难题出现在China：调查报道揭露，近500万台公共充电桩存在定价乱象——费用不透明、隐藏附加费，同一台设备上的多个二维码竟会显示不同价格。中国运营商的利润被压缩至每千瓦时仅0.04 yuan，因此正从卖电转向通过V2G和虚拟电厂提供电网调度服务。这是迄今最坦诚的一次承认：传统CPO收入模式存在天花板，而且那块天花板低得令人不安。

与此同时，大功率商用车领域在大西洋两岸同步提速。Tesla在California州Bloomington的六车位Megacharger，每个车位通过符合MCS规范的MC2连接器提供1.2 MW功率；而Germany的公共HGV充电网络同比新增40,540 kW容量，达到355个充电点、约90,700 kW的规模。Einride收购Flipturn，打造出North America最大的重型车辆充电生态系统。卡车电动化的竞赛不再停留在理论层面——这是一场真正有千瓦实力支撑的基础设施军备竞赛。

欧洲

Transport & Environment带来了本周最重磅的数据：除Malta外，所有欧盟国家现已满足AFIR基于车队规模设定的充电目标，公共充电总容量超出最低要求180%。截至2024年底，EU公共充电桩数量达到110万，是2020年的五倍。在高速公路网络上，79%的TEN-T Core走廊满足每60km配备150 kW充电设施的要求；T&E指出，只需升级70个战略性枢纽，合规率即可升至90%。剩余缺口主要位于Spain、Poland和Romania，但Poland在不足两年内已将覆盖范围扩大至三倍。

Germany的卡车充电网络悄然跻身Europe最先进的行列。公共HGV充电网络已增长至88个获公共资金支持的站点、355个充电点及约90,700 kW容量，其中包括首批投入运营的兆瓦级充电桩——这是对Deutschlandnetz重型车辆项目招标的直接延续，我们一直在追踪这一进展。已安装容量同比激增40,540 kW，Aral Pulse、EnBW、IONITY和Shell Recharge领跑部署。

在UK，West Northamptonshire委任Char.gy部署超过3,000个路灯杆充电插座，瞄准约40%没有私人车道的UK家庭。这项获£2.85 million LEVI资金支持的项目，凸显了一项尚未解决的VAT争议：路边充电目前适用20% VAT，而家庭用电仅为5%。这一差距削弱了路侧充电基础设施的公平性论点。

Sweden货运科技公司Einride同意收购Flipturn——一家充电与能源管理软件公司——新增250 megawatts容量，并打造其所称的North America最大重型车辆充电网络。这种垂直整合打法——车队管理加充电加能源——呼应了我们在整合趋势分析中指出的方向：未来的CPO拥有的是整套技术栈，而不只是一把充电枪。

北美

Tesla在California州Bloomington启用了首座全规模公共Megacharger站——六个车位均采用符合MCS标准的MC2连接器，单车位最高可提供1.2 MW。最新Tesla Semi可在30分钟内补能至60%。Tesla已在全美规划至少64个Megacharger地点，并可能扩展至Canada。这再次以现实运营证明：兆瓦级充电可在商业规模下运行，而不只是Alpitronic实验室里的演示项目。

BC Hydro承诺投入C$700 million，到2035年将其公共充电网络扩容逾三倍至3,500个充电端口，高于目前的917个。该计划将以200 kW充电桩为标准配置，并在高需求站点部署400 kW超快充设备，同时支持即插即充和刷卡支付。另一项C$18 million CleanBC计划则面向Indigenous、农村及北部社区——这类聚焦公平性的部署鲜少登上头条，却决定了一张网络究竟能否真正发挥作用。

Pilot Flying J的DC快充站点突破300个：2026年上半年，它在25个州新增50个地点，目前达到309个站点、1,323个充电车位。该350 kW网络由其与GM Energy及EVgo在2022年建立的合作打造，现按端口数量计位居US运营商第8位——领先于Ionna。卡车驿站变身充电枢纽，已不再是试点，而是规模化铺开。

政策层面，Trump政府正敦促Congress削减联邦电动汽车充电站资金，相关措施将被纳入即将推出的五年期、$580 billion交通法案；法案还将向电动汽车车主征收每年$130的道路维修费。正如我们上周报道，政府此前已暂停2021年的NEVI项目——随后法官裁定这一举措违法。显然，私营部门并不打算等Washington拿定主意。

中国

China的公共充电网络——现拥有486万公共充电连接器、总量达2,250万——正面临定价问题。Procuratorate Daily和Huanqiu的调查报道记录了广泛乱象：服务费不透明、隐藏的超时占位费、捆绑增值服务，以及同一充电桩上的多个二维码显示不同价格。当用户将充电形容为打开一个“价格盲盒”，你面对的就是信任危机——再多的千瓦容量也无法解决。

更深层的故事，是价格战之后会发生什么。运营商利润被挤压到每千瓦时仅0.04 yuan，中国CPO正从售电转向出售电网调度服务。Wuhan于7月启动了民营V2G反向售电试点，而国家政策现已将2030年可调度V2G容量目标定为5,000万kW。这正是我们自模块成本飙升以来持续追踪的利润率压缩的逻辑终局——正如我们在CPO盈利能力分析中所探讨的，只卖电，从来都不够。

与此同时，BYD正在UK部署数百座Flash Charger，凭借第二代Blade Battery技术实现五分钟内从10%充至70%，并由最高额定560 kW的现场储能提供支持。在Vietnam，TMT-EGREEN的目标是在2030年前建设30,000座充电站，而Grab投资了充电平台EBOOST——中国硬件与资本持续重塑远超中国大陆以外的市场。

印度

India本周跨过一个里程碑：政府向Parliament表示，全国已有52,718座公共EV充电站，其中包括16,561座快充站。上周我们报道了Delhi和Tamil Nadu合计承诺新增50,000个充电点；本周的数据则揭示了它们所依托的全国基础。中央政府已通过PM E-DRIVE为充电基础设施拨款₹2,000 crore，并将建站列为无需许可的活动——这项放松监管的措施，悄然移除了私营部署最大的障碍之一。

Hyundai Motor India通过其myHyundai app开放了对超过30,000个充电点的接入，形成该国单一平台上规模最大的整合网络之一——值得注意的是，它不区分汽车品牌。该公司计划到2030年将自有DC快充网络从183座增至600座。这是一场聚合布局，旨在绕开困扰India充电市场的碎片化问题。

在公路方面，National Highway for Electric Vehicles正在建设其所称India首条真正的电动公路：沿着500 km Delhi-Jaipur路线打造由太阳能和风能驱动的充电走廊，每座站点配备40+台快充设备、电池换电服务及24小时道路救援。政府计划将这一模式扩展至5,000 km高速公路。雄心勃勃？当然。但两年前，52,000座充电站同样听起来雄心勃勃。

亚洲其他地区

越南总理下令，必须在 9 月 30 日前发布电动汽车充电站国家技术标准，回应公众要求以统一标准保障基础设施安全、协同部署的呼声。这类监管基础往往是真正规模化之前的前提——而越南充电市场正迫切需要它，EBOOST（刚刚获得 Grab 投资支持）和 TMT-EGREEN 等运营商正在争相铺设网络。

韩国指出了每个市场终将面对的问题：由于固定分时电价无法反映实时供需，电动汽车充电正在扰动电网稳定，同时也造成富余太阳能电力的浪费。在电动汽车销量增长 154%、渗透率超过 20% 的背景下，一家智库提出分三阶段改革，逐步转向与批发电价挂钩的动态定价。政府将于下月把公共充电电价档位从 2 档扩展至 5 档。

现代汽车集团推出“All Day Energy”，这是一项将电动汽车电池与电网双向连接的整合式 V2X 服务。从英国起步，并整合此前在韩国、荷兰和美国开展的试点项目，这是该 OEM 首个统一的 vehicle-to-everything 产品。随着这一动作以及中国向 V2G 的转向，“电动汽车作为电网资产”的叙事本周从理论跨入运营实践。

大洋洲

澳大利亚连锁超市 Coles 正与 Evie Networks 合作，计划未来两年在数十家门店安装电动汽车快充设施——加入零售目的地正成为充电目的地的全球趋势。与此同时，新南威尔士州的能源配电商提议由所有电力用户共同为电动汽车充电基础设施买单，引发强烈批评，毕竟电动汽车仅占注册车辆的 1%。关于“谁来付钱”的争论，升温速度已经超过了基础设施部署本身。

珀斯 Karrinyup 巴士车场完成改造，配备 56 台双枪电动巴士充电桩和 112 个充电接口，在一项 $250 million 的联邦与州政府计划支持下，成为西澳大利亚州最大的电动巴士车场。该车场目前服务 53 辆电动巴士，计划在年底前增至 110 辆——这是工业级规模的车队电动化，也在低调积累公共充电网络终将需要的运营能力。

非洲

坦桑尼亚发布了电动汽车充电站与换电系统的官方运营指南，制定了安全、选址和基础设施标准，包括要求高速公路每 50 km 设置充电设施。新规允许与加油站整合，也支持光储配置，目标是让进口车辆中的电动汽车占比达到 20%。这类监管铺垫，正是能吸引投资的市场与只能吸引新闻稿的市场之间的分水岭。

在肯尼亚，电动巴士公司 BasiGo 与 Rubis Energy 合作部署快充站，覆盖 Rubis 超过 300 个服务站的网络。项目将从 Athi River 的一座 100 kW 站点开始，并扩展至 Meru、Nanyuki 和 Nyeri。支持 CCS2 和 GB/T 双标准，电价为每 kWh KES 48——燃油零售商利用现有场址布局充电，这正是美国 Pilot Flying J 已验证有效的模式。

埃及自 2025 年初便已走在同一条路上：Hassan Allam Utilities 与 Infinity 当时签署股东协议，在全国高流量加油站部署 AC 和 DC 充电桩，并获得石油部支持。一周内，两个非洲国家出台充电标准或部署基础设施，第三个国家则已推动自身计划超过一年——非洲的充电故事，正以快过多数报道所承认的速度加速。

2026 年 10 月 6 日更正：埃及的充电协议签署于 2025 年 2 月，并非发生在本周；此外，由于德国已投入运行 MCS 充电桩，Tesla 的 Megacharger 不再被称为首个兆瓦级验证案例。